銀行存款利率年內再次迎來下調!

近期，大連旅順口蒙銀村鎮銀行、長嶺蛟銀村鎮銀行等多家農商行、村鎮銀行相繼發布存款利率調整公告。從調整存款類型來看，主要對一年期、三年期、五年期等存款利率進行下調。

事實上，此已為繼去年9月以來，商業銀行第三輪對存款利率下調。據悉，今年9月1日，中大型銀行率先對存款利率下調，隨后一月起，多家中小銀行也陸續開始對存款利率調整。

在市場看來，當前存款利率下行符合市場預期，且下調周期仍未結束。“鑒于當前銀行經營情況，預計后續仍有動力推動利率下行。趁新一輪存款“降息”前提前鎖定中長期存款產品。”

中小銀行陸續下調存款利率

10月下旬以來，吉林、河南、山東等多地農商行、村鎮銀行發布存款利率調整通知，對一年期、三年期、五年期等長期限存款利率做出下調，下調幅度從10個基點至40個基點不等。

具體來看，在11月13日，大連旅順口蒙銀村鎮銀行更新了存款利率表，其中將活期存款利率由0.55%調整至0.50%，存款利率下調了5BP。

整存整取方面，三個月、半年、一年期、兩年期定存利率暫未變化;三年期定存利率由3.5%下調至3.1%，下調了40bp;五年期定存利率由3.5%下調至3.2%，下調了30bp。

11月11日，長嶺蛟銀村鎮銀行發布公告稱，即日起，該行調整定期兩年、三年和五年期人民幣存款掛牌利率至2.45%、3.1%、3.1%。據悉，此前上述對應期限的存款掛牌利率分別為2.85%、3.5%、3.5%。換言之，此次存款利率下調的幅度均為40bp。

11月1日，阜康津匯村鎮銀行發布公告，該行于11月2日起調整通知存款、定期存款利率，其中，一年、兩年、三年和五年期定期存款執行利率均降至1.85%，較原執行利率分別下調30-65個基點。

除此之外，還有玉田大商村鎮銀行、天津津南村鎮銀行、泰安滬農商村鎮銀行等多家農商行、村鎮銀行相繼在10月發布了存款利率調整公告，紛紛對存款利率給予下調。

據記者梳理發現，當前，銀行下調存款利率的品種仍主要集中在對中長期限的產品上，即便是以存款利率較為高昂聞名的中小銀行，現在普遍一年期存款利率為2.05%-2.25%區間、三年期多為3.1%，甚至不少銀行5年期存款利率還跌破“3”，為2.9%的不在少數。

另據9月1日，國有六大銀行統一更新當前的存款利率報價，除郵政銀行外，當前一年期整存整取存款利率為1.55%、兩年期利率為1.85%、三年期和五年期利率分別為2.2%和2.25%。

存款利率走低仍是大趨勢所在

不過，在市場看來，存款利率下調符合預期的。據悉，今年6月和8月，LPR報價利率已經先后經歷了兩次下調，而貸款利率下行必然會進一步壓低銀行利潤空間，促使存款利率下調。

同時，本次中小銀行存款利率調整，事實上也是對今年9月國有銀行和股份制銀行集體下調存款利率又一次跟進，也是以往銀行下調存款利率的常規慣例現象，即大行先調小行跟進。

在市場的共識觀點看來，當前存款利率下調的周期還并未結束，后期預計仍將繼續保持下行。

中信證券首席經濟學家明明認為，今年以來，商業銀行通過下調存款掛牌利率，降低存款利率自律上限、暫停部分高息產品業務等方式，控制存款利率，壓降負債成本。在政策引導和市場調整下，存款利率持續走低，截至9月，1年期存款平均利率為1.988%，已經跌破2%的整數關口。“但面對當前較為復雜的經營環境，預計銀行后續仍有動力推動存款利率下行。”

“近年來，存款增長速度較快，存款市場供給較為充分。從銀行角度看，去年以來凈息差呈逐季下降之勢，通過下調存款利率、壓降負債成本來延緩凈息差縮窄壓力、保持穩健發展態勢，在當前和今后一段時間內仍然具有必要性。”招聯首席研究員董希淼也稱。

值得一提的是，鑒于當前銀行存款利率的不斷下行，今年以來“存款搬家”現象也越發凸顯，銀行理財的規模在年內在不斷的增長。中信證券測算的數據顯示，10月理財規模環比大幅增長1.15萬億元至27.32萬億元，增幅達4.39%，并預計11月理財規模將接近28萬億元。

“當前，3%以上的存款產品已難覓蹤跡。因此前來詢問存款和購買存款產品的投資者已經感覺明顯減少，而更多青睞注重較為穩健的銀行理財產品。”有銀行網點從業人員表示，與去年同期相比，銀行理財產品和投資者也都更為成熟，對風險能夠有一定認識和容忍能力。

明明認為，“存款搬家”的現象或將強化，但短期內考慮到居民風險偏好影響，預計存款仍將保持上升趨勢。“考慮到儲戶對于原屬于存款的資金的安全性要求往往更高，因此中長期視角下，預計“存款搬家”將使得銀行理財等低風險資管產品迎來增量資金。”

此外，星圖金融研究院副院長薛洪言預計，存款利率全面下行的同時，各家銀行依舊會加大特色存款創新力度，以實現差異化營銷的目的，或為了維系特定客戶黏性。“儲戶若風險偏好較低，只信賴銀行存款，應趁新一輪存款“降息”前提前鎖定中長期存款產品;若風險偏好較高，建議可考慮更具收益性價比的銀行理財、公募基金等投資產品，平衡資產配置。”